Дэвид Боуи был одним из самых влиятельных музыкантов двадцатого века. Он был известен как культурный хамелеон на протяжении своей долгой и яркой карьеры, проявляя интерес к нескольким областям за пределами музыкальной индустрии. Но знали ли вы, что талантливый музыкант также покорил Уолл-стрит?

В середине и конце девяностых Дэвид Боуи продал ценные бумаги, обеспеченные активами, под названием «облигации Боуи». Эти облигации предоставляли инвесторам долю в будущих роялти умершего музыканта на десять лет.

Что такое облигации Боуи?

Дэвид Боуи понял, что может получать доход от своего обширного каталога записей, созданного за годы в музыкальной индустрии. В середине девяностых он вместе с банкиром Дэвидом Пуллманом и своим финансовым менеджером Биллом Зисблатом разработал новую схему получения денег. В 1997 году Боуи продал облигации Боуи.

Облигации Боуи были ценными бумагами, обеспеченными активами, приобретёнными тогдашней американской страховой компанией Prudential Financial за 55 миллионов долларов. Это позволяло инвесторам получать доли от будущих роялти в течение десяти лет. Prudential обязала Боуи выплачивать своим новым кредиторам из будущих доходов с фиксированной ежегодной доходностью 7,9%.

Затем Боуи заключил сделку с EMI Records, которая позволила ему упаковать и продать облигации, основанные на роялти за 25 альбомов, выпущенных им в период с 1969 по 1990 годы. По данным Financial Times, среди альбомов были синглы, такие как The Man Who Sold The World, Ziggy Stardust, и Heroes. Британская легенда также использовал часть из 55 миллионов долларов, чтобы выкупить своего бывшего менеджера Тони ДеФрайса. (Источник: BBC)

Облигация Боуи была первой в своём роде, когда музыкант продавал права на интеллектуальную собственность через облигации. Moody’s Investors Service, финансовая компания, присвоила облигации Боуи инвестиционный рейтинг с низким риском дефолта. Однако облигация Боуи появилась примерно в то же время, когда появились онлайн-сервисы обмена музыкой, что привело к снижению продаж записей. (Источник: CNN Business)

Облигации имели относительно короткий период успеха, что привело к изменению рейтинга Moody’s с инвестиционного уровня на BBB+, всего лишь на один шаг выше статуса мусорных облигаций. Это означало, что облигация считалась рискованным вложением. (Источник: DW)

Артисты, последовавшие по стопам Боуи

Дэвид Пуллман, банкир, который помог Боуи в создании облигаций Боуи, также помог нескольким артистам, решившим последовать по стопам культурного хамелеона и попробовать себя на Уолл-стрит. Ниже представлены некоторые из артистов, которым помог Пуллман.

• Ashford & Simpson – дуэт авторов песен, ответственный за Ain’t no mountain high enough и I’m Every Woman. Группа Pullman выпустила облигацию на 25 млн долларов в 1999 году.
• James Brown – также известный как Крестный отец соула, заключил сделку на 30 млн долларов с группой Pullman в 1999 году.
• Marvin Gaye – группа Pullman организовала выпуск облигаций в пользу наследственного имущества покойного певца, прибыль от которых разделили его жена и дети.
• Iron Maiden – первая хэви‑метал группа, которая использовала формат Bowie bonds для продажи интеллектуальной собственности своей музыки.
• Song Writer Duane Hitchings – автор песен, ответственный за хиты таких исполнителей, как Род Стюарт, Heart, Тупак Шакур, Notorious BIG и Стив Перри. Pullman оценил стоимость его каталога от 25 до 100 млн долларов.

(Источник: Exeter)